Mémoires d'Actuariat
Pilotage économique multinorme et communication financière dans le cadre de la création d'une compagnie d'assurance automobile
Auteur(s) THIBAULT M.
Société EY
Année 2024
Résumé
Ce mémoire a pour objectifs de présenter les principaux challenges de la création d’une entité d’assurance, réaliser un business plan sous différentes normes comptables, présenter les différences entre ces normes comme cela pourrait être demandé par le top management, montrer l’impact de variations économiques et techniques sur la création de la société au travers de stress tests. Tout d’abord, le contexte sera présenté : vision stratégique, création de l’offre d’assurance et environnement normatif (French GAAP, Solvabilité II et IFRS 17). La communication financière sera abordée dans un premier temps dans le cadre du projet. Ensuite, le plan d’affaires multinorme en scénario central sera présenté : hypothèses techniques, économiques et méthode actuarielle. Ceci permettra d’exposer les résultats sur l’horizon de projection. Les documents comptables de chaque norme seront commentés et une analyse multinorme sera développée, avec un zoom sur le résultat et le niveau de fonds propres. Par la suite, le plan d’affaires multinorme en scénario de stress test sera présenté. Trois scénarios seront énumérés : un scénario technique, un scénario financier et un scénario de souscription. Un point d’attention sera porté sur l’analyse multinorme par un zoom sur les impacts au bilan et au compte de résultats. Enfin, la communication financière sera réabordée en développant le processus d’échanges avec le régulateur, la communication en interne et un exemple de communiqué de presse économique et financier sera donné.
Abstract
The objectives of this brief are to present the main challenges of creating an insurance entity, develop a business plan under different accounting standards, present the differences between these standards as may be required by top management, show the impact of economic and technical variations on the company's creation through stress tests. First, the context will be presented: strategic vision, creation of the insurance offer and normative environment (French GAAP, Solvency II and IFRS 17). The financial communication will be addressed in the first part of the project. Then, the multi-standard business plan in a central scenario will be presented: technical, economic assumptions and actuarial method. This will allow to expose the results over the projection horizon. The accounting documents of each standard will be commented, and a multi-standard analysis will be developed, with a focus on the result and the level of equity. Then, the multi-standard business plan in a stress test scenario will be presented. Three scenarios will be listed: a technical scenario, a financial scenario, and an underwriting scenario. A focus will be put on the multi-standard analysis by zooming in on the impacts on the balance sheet and the income statement. Finally, financial communication will be addressed by developing the exchange process with the regulator, internal communication and an example of economic and financial press release will be given.
Mémoire complet
Auteur(s) THIBAULT M.
Société EY
Année 2024
Résumé
Ce mémoire a pour objectifs de présenter les principaux challenges de la création d’une entité d’assurance, réaliser un business plan sous différentes normes comptables, présenter les différences entre ces normes comme cela pourrait être demandé par le top management, montrer l’impact de variations économiques et techniques sur la création de la société au travers de stress tests. Tout d’abord, le contexte sera présenté : vision stratégique, création de l’offre d’assurance et environnement normatif (French GAAP, Solvabilité II et IFRS 17). La communication financière sera abordée dans un premier temps dans le cadre du projet. Ensuite, le plan d’affaires multinorme en scénario central sera présenté : hypothèses techniques, économiques et méthode actuarielle. Ceci permettra d’exposer les résultats sur l’horizon de projection. Les documents comptables de chaque norme seront commentés et une analyse multinorme sera développée, avec un zoom sur le résultat et le niveau de fonds propres. Par la suite, le plan d’affaires multinorme en scénario de stress test sera présenté. Trois scénarios seront énumérés : un scénario technique, un scénario financier et un scénario de souscription. Un point d’attention sera porté sur l’analyse multinorme par un zoom sur les impacts au bilan et au compte de résultats. Enfin, la communication financière sera réabordée en développant le processus d’échanges avec le régulateur, la communication en interne et un exemple de communiqué de presse économique et financier sera donné.
Abstract
The objectives of this brief are to present the main challenges of creating an insurance entity, develop a business plan under different accounting standards, present the differences between these standards as may be required by top management, show the impact of economic and technical variations on the company's creation through stress tests. First, the context will be presented: strategic vision, creation of the insurance offer and normative environment (French GAAP, Solvency II and IFRS 17). The financial communication will be addressed in the first part of the project. Then, the multi-standard business plan in a central scenario will be presented: technical, economic assumptions and actuarial method. This will allow to expose the results over the projection horizon. The accounting documents of each standard will be commented, and a multi-standard analysis will be developed, with a focus on the result and the level of equity. Then, the multi-standard business plan in a stress test scenario will be presented. Three scenarios will be listed: a technical scenario, a financial scenario, and an underwriting scenario. A focus will be put on the multi-standard analysis by zooming in on the impacts on the balance sheet and the income statement. Finally, financial communication will be addressed by developing the exchange process with the regulator, internal communication and an example of economic and financial press release will be given.
Mémoire complet
